Jetons non fongibles (NFT)

Qu'est-ce que les jetons non fongibles ou non-fungible tokens (NFT) ?

Un NFT est un actif numérique qui représente des objets du monde réel comme de l'art, de la musique, des éléments de jeu et des vidéos. Ils sont achetés et vendus en ligne, et ils sont généralement codés avec la même technologie que de nombreuses crypto-monnaies.

Les NFTs sont considérés comme des jetons uniques et non interchangeables stockés sur une blockchain, et utilisant la technologie de la blockchain (comme les crypto-monnaies) ou d'autres formes de registre distribué. Les jetons peuvent représenter toute forme ou donnée, d'une image ou d'une vidéo à un actif numérique dans un jeu vidéo. En raison de leurs caractéristiques uniques et non interchangeables, les NFT sont souvent comparés aux objets de collection traditionnels, comme les cartes à jouer ou les œuvres d'art - à la différence près qu'ils sont entièrement numériques.

Les NFT ont gagné en popularité, notamment en 2021, poussés par les célébrités, les influenceurs et les artistes chantant leurs louanges comme une révolution majeure dans la façon de consommer l'art numérique.

Quelle est la différence entre les jetons fongibles et non fongibles ?

Contrairement au caractère unique des jetons NFT non fongibles, les jetons NFT fongibles sont interchangeables et divisibles. Les bitcoins, qui sont l'exemple le plus connu des crypto-monnaies, sont fongibles, ce qui signifie qu'un bitcoin est égal à un bitcoin, et qu'il est égal à tous les autres bitcoins.

En quoi les NFT sont-ils différents des crypto-monnaies ?

Tout comme les crypto-monnaies, les NFT sont stockés dans des portefeuilles numériques (toutefois, le portefeuille doit nécessairement être compatible avec les NFT). Comme les crypto-monnaies, les NFTs utilisent la technologie blockchain. Contrairement aux NFTs, les crypto-monnaies sont fongibles, ce qui signifie que chaque unité est la même. Comme avec les monnaies fiduciaires traditionnelles telles que l'EUR, l'USD et la GBP, chaque unité monétaire est égale et interchangeable. En pratique, les NFT sont généralement achetés en crypto-monnaies, comme l'Ether (ETH) ou le Solana (SOL). En d'autres termes, les NFT sont le bien que vous achetez, tandis que la crypto est le moyen de le payer.

La majorité des NFT sont achetés en ligne à l'aide de crypto-monnaies, ce qui a suscité des discussions sur la meilleure façon de réglementer ce nouveau secteur artistique.

NFT : le nouvel art numérique du blanchiment d'argent ?

Compte tenu de la rapidité et de l'opacité du monde des crypto-monnaies, il est indéniable que les NFTs présentent un vecteur de risque croissant pour le blanchiment d'argent, et ce pour plusieurs raisons :

1. Une industrie lucrative et florissante : Atteignant une valeur de 13,7 millions de dollars au premier semestre 2020, l'industrie des NFTs vaut désormais 2,5 milliards de dollars.
2. La spéculation sur les prix : Ce qui rend les NFT particulièrement attrayants à des fins de blanchiment d'argent, c'est la volatilité de leurs prix. Alors que le taux de change du bitcoin en euros suit les principes du marché de l'offre et de la demande, les prix des NFT sont hautement spéculatifs et peuvent changer rapidement.
3. Décentralisation et anonymat : Les NFT présentent les mêmes caractéristiques qui font de l'art traditionnel une cible attrayante pour le blanchiment d'argent (subjectivité de la valeur, anonymat, portabilité, etc.), mais dans un environnement encore plus pratique.
4. Lacunes réglementaires : La plupart des autorités réglementaires mondiales n'ont pas encore élaboré de directives et d'approches claires pour réglementer les NFT.

Quelle est la place des NFT d'un point de vue réglementaire ?

Dans son projet d'orientation actualisé publié fin mars, le GAFI semble faire une distinction entre les jetons fongibles et non fongibles, laissant entendre que ces derniers peuvent être considérés comme des actifs virtuels, selon la manière dont ils sont échangés sur les marchés secondaires et utilisés comme réserve de valeur.

Cependant, l'organisation est également restée assez vague sur la manière dont elle envisage de différencier les NFT actifs virtuels des NFT qui n'en sont pas.

Néanmoins, cela pourrait signifier que des places de marché NFT comme crypto.com et OpenSea - qui permettent d'acheter et de vendre des NFT contre des crypto et de la monnaie fiducière- entreront dans la catégorie des VASP ou des entités qui doivent être réglementées.

KYC et LCB-FT : les processus utilisés pour protéger le marché des NFTs

Comme pour les échanges de crypto il y a quelques années, la plupart des places de marché NFT ne demandent pas de KYC à leurs utilisateurs. Cependant, avec la popularité croissante et l'explosion des volumes d'échange, les régulateurs étendront tôt ou tard leur couverture LCB aux NFT. Pour les mêmes raisons que pour les crypto-monnaies, l'achat et la négociation de NFT sur des plateformes sans processus de KYC peut représenter un risque immense pour les utilisateurs comme pour les opérateurs de plateformes. Par conséquent, les places de marché NFT seraient mieux avisées d'agir avant les évolutions réglementaires et d'établir des processus de KYC robustes qui empêchent ces environnements d'être exploité par des criminels.

Grâce à de solides processus KYC, les places de marché NFT peuvent tenir les fraudeurs à distance tout en empêchant non seulement le blanchiment d'argent, mais aussi plusieurs types de fraude NFT, des escroqueries telles que :

• les NFTs "rug pull" (faux projets NFT),
• les arnaques aux dons et aux largages NFT,
• l'usurpation d'identité auprès du service clientèle,
• l'Arnaques aux enchères,
• l'Arnaques aux investisseurs,
• Systèmes de gonflage et largage (pump & dump),
• le Phishing via de fausses annonces

La place du KYC dans les places de marché NFT

La question de savoir s'il faut appliquer le système KYC aux places de marché NFT et comment le faire a suscité un grand débat, tant de la part des opérateurs NFT que des utilisateurs finaux.

Les propositions visant à créer un "registre des NFT volés ou frauduleux, à l'image du registre des pertes d'œuvres d'art dans le monde de l'art traditionnel" ont été qualifiées d'"approche très peu imaginative" qui "ne fonctionnera pas dans un monde sans autorisation et décentralisé".

Selon les critiques du KYC pour les NFT, la tentative de mettre en œuvre le KYC sur les places de marché NFT ou d'ajouter les NFT aux registres centralisés ne fera que pousser les utilisateurs vers d'autres juridictions et plateformes - recommençant le cycle.

Pourquoi mettre en place le KYC pour les NFT ?

Atteignez ces objectifs sur votre place de marché NFT en mettant en place un système d'onboarding KYC automatisé efficace, efficient et robuste :

1. Créer une place de marché NFT à l'épreuve du temps : Nous voulons tous avoir une longueur d'avance lorsqu'il s'agit de faire des projets d'avenir. Ainsi, en établissant d'ores et déjà une infrastructure conforme aux réglementations de conformité, votre marketplace laissera les soucis derrière elle et prendra des décisions plus intelligentes et plus approfondies. Inutile de perdre de vue l'objectif final en étant pris au dépourvu lorsque les réglementations arrivent.
2. Prévenir le blanchiment d'argent : La réduction des risques, notamment en matière de blanchiment d'argent, est vitale, et pour ce faire, un KYC efficace est nécessaire. Instituez un protocole LCB robuste pour atténuer le risque d'une réglementation sévère à l'avenir et permettre au secteur au sens large d'évoluer de manière saine.
3. Établir la confiance avec les utilisateurs : Prouver que votre place de marché prend au sérieux la conformité et la lutte contre le blanchiment d'argent est vraiment essentiel pour obtenir une plus grande acceptation et l'attention des investisseurs accrédités et établis. La confiance est le ciment qui maintient les relations, alors établissez-la dès le début.
4. Réduisez les risques de vol de propriété intellectuelle et de fraude : Cet objectif est essentiel pour le secteur dans son ensemble, en raison de l'attrait qu'exercent les NFTs en offrant un certificat de propriété vérifié et authentique qui a été sanctionné par le créateur ou le propriétaire d'une œuvre d'art. Ainsi, en incluant un KYC robuste sur votre place de marché, les utilisateurs peuvent être assurés que les NFT qu'ils achètent sont vérifiés et réels.
5. Un accès sécurisé au système financier mondial : En fin de compte, la capacité de servir de sanction efficace de la propriété se résume vraiment à la fiabilité de la capacité d'un propriétaire à encaisser les fonds qu'il reçoit pour la vente de NFT. Cependant, lorsqu'il s'agit de transactions avec des entités qui n'ont pas de références vérifiées en matière de lutte contre le blanchiment d'argent, les banques sont extrêmement réticentes à prendre des risques. Ne vous faites pas refuser parce que vous êtes trop risqué.

En conclusion, les places de marché et les plateformes NFT ont maintenant la possibilité d'agir plus tôt que tard, et d'ajouter de manière proactive des procédures KYC, avant que la réglementation LCB-FT ne l'impose.